TraderFox High-Quality-Stocks Europe
Der europäische Qualitätsaktien-IndexDer "TraderFox High-Quality-Stocks Europe" ist ein Total Net Return Index. Dividenden werden reinvestiert.
| Börsennotiert seit: | 18.07.2018 |
| Punktzahl zum Börsenstart: | 100 |
| Performance seit Börsennotierung: | -9,30% |
| Max. Drawdown seit Börsennotiz: | -27,67% |
| Umschichtungsintervall: | 3 Monate |
| Anzahl von Aktien: | 20 |
| Aktienuniversum: | europäische Burggrabenunternehmen |
Performance des Index-Regelwerks
Hinweis zum Chart und zu den Performance-Statistiken: Der TraderFox High-Quality-Stocks Europe Index ist seit dem 18.07.2018 börsennotiert. Die Indexentwicklung davor wurde nach dem Index-Regelwerk backgetestet.
| Startzeitpunkt | 09.08.2018 | Performance gesamt | -9,64% |
| durchschnittliche Jahresperformance | -5,95% | Max. Drawdown | -27,67% |
| YTD | -17,12% | 1 Monat | -11,78% |
| 1 Jahr | -9,90% | 3 Monate | -16,93% |
| 3 Jahre | +2,73% | 6 Monate | -12,34% |
Chart
Index-Zusammensetzung
| Name | Prozentuale Gewichtung bei Start |
|---|---|
| Aena S.A. ORD EUR 10 | 5,0% |
| Amadeus IT Holding S.A. | 5,0% |
| ASML Holding N.V. | 5,0% |
| Beiersdorf Aktiengesellschaft | 5,0% |
| Coloplast AS | 5,0% |
| Deutsche Börse AG | 5,0% |
| Diageo | 5,0% |
| Geberit AG (N) | 5,0% |
| GENMAB | 5,0% |
| HALMA PLC | 5,0% |
| Henkel AG & Co. KGaA Vz | 5,0% |
| Hermes International SA | 5,0% |
| Inditex | 5,0% |
| KONE Corp. (New) | 5,0% |
| Kuehne und Nagel International AG | 5,0% |
| Legrand S.A. Actions au Port. EO 4 | 5,0% |
| Moncler S.r.l. | 5,0% |
| Partners Group Holding AG Namens-Aktien SF -,01 | 5,0% |
| Red Electrica Corporacion SA ORD EUR 2 | 5,0% |
| Schindler Holding AG Inhaber-Part.sch. SF -,10 | 5,0% |
Index-Änderungen zum Umschichtungstermin am 19.12.2019
| Aufgestiegen |
|---|
| Aena S.A. ORD EUR 10 |
| ASML Holding N.V. |
| Coloplast AS |
| Deutsche Börse AG |
| Diageo |
| Geberit AG (N) |
| GENMAB |
| HALMA PLC |
| Inditex |
| Moncler S.r.l. |
| Red Electrica Corporacion SA ORD EUR 2 |
| Schindler Holding AG Inhaber-Part.sch. SF -,10 |
| Abgestiegen |
|---|
| Aalberts Industries N.V. Aandelen aan toonder EO - |
| AIR LIQUIDE-SA ET.EXPL.P.G.CL. |
| ASSA-ABLOY AB |
| Bunzl plc |
| Chocoladef. Lindt & Sprüngli Namens-Aktien SF 10 |
| Ems-Chemie Holding Nam. |
| Etablissements Fr.Colruyt SA Actions au Porteuer |
| Fuchs Petrolub SE Vz |
| Grand City Properties S.A. |
| Securitas |
| Symrise AG |
| Whitbread PLC Reg. Shares LS. |
Ausführliche Beschreibung
Im Rahmen der Strategie „High-Quality Stocks Europe“ werden Aktien von europäischen Unternehmen ausgewählt, die im TraderFox High-Quality-Stocks Europe Index (ISIN: DE000A2L0PA7) aufgenommen und entsprechend dieser Gewichtung berücksichtigt werden. Der High-Quality-Stocks Europe Index ist ein Index der TraderFox GmbH und wird von der ICF Bank AG berechnet. Mit Hilfe von fest definierten Qualitätskriterien werden 20 sogenannte Burggrabenaktien aufgenommen, die auf einen langfristigen Firmenerfolg und eine stabile Geschäftsentwicklung blicken können.
Definition des Auswahluniversums
Es wird in sogenannte Burggraben-Unternehmen investiert. Diese Unternehmen zeichnen sich durch hohe Markteintrittsbarrieren oder Wettbewerbsvorteile aus. Das kann eine starke Marke, ein hervorragendes Kostenmanagement oder die pure, notwendige Unternehmensgröße sein, die potenzielle Wettbewerber daran hindert, einen lukrativen Markt zu betreten. Unternehmen dieses Typs zeichnen sich durch gute operative Kennzahlen aus, wozu etwa hohe Gewinnspannen und Kapitalrenditen sowie eine hohe Umsatz- und Gewinnstabilität gehören. Damit sind die zukünftigen Gewinn- und Zahlungsreihen relativ sicher und gut prognostizierbar. Erst im zweiten Schritt wird die Bewertung des Unternehmens analysiert.
Auswahlkriterien
Aufgrund ihrer besonderen Position schlägt sich der Erfolg von diesen Unternehmen in der Qualität verschiedener buchhalterischer Kennzahlen nieder. Wie z. B. durch eine hohe Nettogewinnmarge, eine hohe Eigenkapitalrendite und einem geringen Verschuldungsgrad. Ein moderates bis hohes Umsatzwachstum deutet hingegen darauf hin, dass sich das Unternehmen weder in einem Kampf mit schrumpfenden Marktanteilen befindet, noch in einem absteigenden Wirtschaftszweig tätig ist.
Die in Frage kommenden Unternehmen werden einem Ranking unterzogen. Die wichtigsten Selektionskriterien, die miteinander verglichen werden, sind:
- Hohe und stabile Nettogewinnmarge
- Hohe Eigen- und Gesamtkapitalrendite
- Stabiles Umsatz- und Gewinnwachstum
- Geringer Verschuldungsgrad
- Niedrige Volatilität der Aktienrenditen
Die höchstplatzierten 20 Unternehmen werden anschließend mit gleicher Gewichtung in den Index aufgenommen. Jedoch werden maximal vier Unternehmen aus dem gleichen Herkunftsland und maximal sechs Unternehmen aus dem gleichen Sektor in den Index gewählt.
Eine Anpassung erfolgt quartalsweise nach den genannten Selektionskriterien. Nach der Anpassung sind die Aktien zu gleichen Teilen gewichtet.
